平均真实波动幅度（ATR）是市场技术人员 J. Welles Wilder Jr. 在其《技术交易系统新概念》一书中引入的一种技术分析指标，通过分解该时期资产价格的整个范围来衡量市场波动性。
波动性较高的股票具有较高的 ATR，较低的 ATR 表明评估期间的波动性较低。
真实范围指标取以下各项中的最大值：当前高点减去当前低点；当前高点的绝对值减去前一收盘价；当前低点的绝对值减去前一收盘价。ATR 是真实范围的移动平均线，通常使用 14 天。
交易者可以使用比 14 天更短的周期来产生更多的交易信号，而较长的周期则更有可能产生更少的交易信号。
要点
- 平均真实波动幅度（ATR）是技术分析中使用的市场波动指标。
- 它通常源自一系列真实区间指标的 14 天简单移动平均线。
- ATR 最初是为在商品市场中使用而开发的，但后来已应用于所有类型的证券。
- ATR 向投资者显示特定时期内投资的平均价格波动范围。
ATR是零售交易者（技术和图表）中最受欢迎的TA指标之一，缺点如下：
- - 对时间框架的敏感性
- - 以不同的回顾周期改变ATR值
- - 缺乏方向性洞察力
- - 难以区分真正的波动性和非波动性时期
- - 依赖历史数据
- - 反映过去的波动性，而不是未来的预测
- - 衡量单一类型的波动性
- - -单纯依靠价格，忽视基本面因素